北米デット私募ファンド3号及び北米デット私募セパレートファンド3号 組成のお知らせ
2022年12月9日
ダイヤモンド・リアルティ・マネジメント株式会社
北米デット私募ファンド3号及び北米デット私募セパレートファンド3号 (投資家出資コミットメント総額 76百万ドル)組成のお知らせ
当社はこの度、北米の開発型を含む不動産向け貸付(Loan)を投資対象とする私募ファンド「ドリーム・US・メザニンデット・ファンド3号」(以下、「本ファンド3号」)及び「ドリーム・US・メザニンデット・セパレートファンド3号」(以下、「本セパレート3号」)を組成しましたのでお知らせ致します。
1)本ファンド3号の特徴
本ファンド3号は複数の国内機関投資家等(金融機関、事業会社等)より61百万ドルの出資コミットメントを受け10月より投資を開始致しました。
①投資対象は変動金利ローン
変動金利ローンを対象とすることで、本邦対比相対的に高水準の米国金利を享受することを狙います。ファンドコスト控除後の最終リターンは、昨今の私募REIT及び当社の国内メザニンデットファンドの分配金利回りを上回る水準である7%程度を目指しておりますが、市場金利の上昇局面である点を考慮すると目標水準を上回る可能性があります。
②ブラインドプール型ファンド
キャピタルコールに基づく投資家からの出資により、メザニン債権を都度取り込んでいくブラインドプール方式としております。また、投資期間中にメザニン債権が償還された場合、償還により回収した資金を新たなメザニン債権へ再投資することができる方式としております。ブラインドプール型ファンドでありながらも裏付不動産は住宅、学生アパート、物流施設に限定しております。
③開発ローン案件・既存不動産ローン案件双方への投資
本ファンド3号は開発ローンと既存不動産ローンを組み合わせることで、ポートフォリオ全体でリスクを押さえながらリターンを確保することを目指します。
2)本セパレート3号の特徴
本セパレート3号は国内機関投資家より15百万ドルの出資コミットメントを受け11月より投資を開始致しました。
①アセット特定型ファンド
本セパレート3号の投資するローンパーティシペーションの裏付不動産は、カリフォルニア州レッドウッドシティに所在する地上6階地下1階建て、賃貸借面積68,389sqfの竣工済みのオフィスビルです。レッドウッドシティはサンフランシスコとサンノゼの中間となるベイエリアに所在し、ベイエリアの中でも中距離通勤鉄道(カルトレイン)の駅があり利便性の高いエリアになります。
②重点開発エリアとして認定されている立地
本裏付不動産は最寄駅から徒歩8分程度とアクセスが良好であることに加え、都市計画にて重点開発エリアに指定された地域にあり、当該計画によりオフィスエリアが無計画に拡大されることがないため、競合となり得る新規開発案件が抑制されると同時にエリアの賃料の安定化に繋がっています。ベイエリアはIT産業の集積地ですが、隣地には大型の拠点病院があり製薬会社やメディカルオフィスとしての使用も十分に期待できます。
③竣工済みオフィス投資
竣工済みオフィスへの投資により開発リスクは排除する一方、リーシングリスクを取ることでリターンの確保を目指します。昨今の米国におけるファンディングギャップを狙い約2年と不動産デット投資としては短期投資ながらファンドコスト控除後の最終リターンは8.5-9%を目指します。
なお本ファンド3号、本セパレート3号双方において、投資対象債権のLTV(Loan to Value、実行時における鑑定評価額(竣工後・安定稼働時点)に対する債権額の比率)を80%以下に抑えることで元本毀損リスクを限定させております。
当社は米国において2018年3月組成の「ドリーム・US・メザニンデット・ファンド」以降、本プレスリリースにてご紹介しているファンドを含め7本のデットファンド・優先出資ファンドを組成したほか9本の不動産開発エクイティファンド及びオープンエンドファンド等を組成・運用した実績がございます。
今後もエクイティ・デット双方の実績を活かしながら投資家の皆様に国内外の多様なアセットクラスへの投資機会の提供を進めてまいります。
【本ファンド3号の概要】
【表:https://kyodonewsprwire.jp/prwfile/release/M104168/202212070888/_prw_OT1fl_0Rj2o0P2.png】
【本セパレート3号の概要】
【表:https://kyodonewsprwire.jp/prwfile/release/M104168/202212070888/_prw_OT2fl_ahaJJ301.png】
【ダイヤモンド・リアルティ・マネジメント株式会社概要】
本社 :東京都千代田区平河町2丁目16番1号
事業内容 :不動産私募ファンドの組成・運用及びアドバイザリー業務・コンサルティング業務
株主構成 :三菱商事株式会社(100%)
代表者 :代表取締役社長 竹内 竜太
設立 :2004年
従業員数 :98人(2022年9月末時点)
【プレスリリースに関するお問い合わせ先】
ダイヤモンド・リアルティ・マネジメント株式会社
TEL:03-5212-4811/ FAX:03-5212-4818
以 上
【表:https://kyodonewsprwire.jp/prwfile/release/M104168/202212070888/_prw_OT3fl_Zr4RRJ18.png】
「報ステ」で人気の元テレ朝アナが「ユネスコ」で活躍する近況…大使が紹介
【ACL】5失点の横浜キューウェル監督「衝撃的」「恐ろしい」審判批判の一部ワード通訳されず
久保建英所属のRソシエダード指揮官 来季メンバーについて「間違いなく違うものになると思う」
【DeNA】三嶋一輝と石川達也2軍降格 今季最長の大熱戦も敗戦「守り切れなかった」三浦監督
青森山田、八戸工大一破り決勝進出 “持ってる男”伊藤英司チームの期待に応えサヨナラ打/青森
【ACL】横浜MF喜田拓也主将「悔しさかみしめ、胸に刻み、前を向くしか…」敵地で5失点完敗
大宮DF鮫島彩ラストマッチ敗戦も笑顔で完全燃焼「やりきった」引退セレモニー敵味方関係なく涙
【ACL】横浜DF松原健「アジアの壁を知った」敵地5失点でアルアインに21季ぶり優勝を許す
【ACL】未明の日本騒然「枠内6で5失点って凄いな笑」横浜の惨敗に「退場」などトレンド入り
仙台育英、鈴木拓斗の3ランなどで昨秋王者・聖和学園を圧倒「下克上」精神で練習積み重ね/宮城
何があった!?「エアコン」が想定外の壊れ具合!投稿者に話を聞いた
TikTokを賑わす「フエラムネごめんなサイダー味」がセブンイレブンで再販!じゅるるマスカットも買うなら今!
小倉優子、不自然な“二重ライン”にネット騒然「やっぱり整形?」
元めちゃイケメンバーの三中元克(32)現在は何をしているのか調べてみた!
ユーチューバーもこう氏、元彼女・成海瑠奈について赤裸々告白
玉置浩二の妻、青田典子(53)の現在がとんでもない事になっていると話題に
吉住、なぜかR-1グランプリの大爆笑ネタが炎上させられてしまう事態に
ガーシーが綾野剛のLINE公開でネット騒然「ショック」「すごいエンタメ」
トミーズ健、父が遺した口座解約で銀行とトラブルも…「真実」にガックリ
藤田ニコル「初めてした日」ゆうちゃみ「体位とかも全部」親に明かしたギャル的「性事情」に騒然
何があった!?「エアコン」が想定外の壊れ具合!投稿者に話を聞いた
岡本夏生(56)、1600日ぶりにブログを更新した現在が衝撃
玉置浩二の妻、青田典子(53)の現在がとんでもない事になっていると話題に
ユーチューバーもこう氏、元彼女・成海瑠奈について赤裸々告白
元めちゃイケメンバーの三中元克(32)現在は何をしているのか調べてみた!
ヒカル、浮気相手とのLINE流出にドン引きの声「キモすぎる」「吐きそう」
TikTokを賑わす「フエラムネごめんなサイダー味」がセブンイレブンで再販!じゅるるマスカットも買うなら今!
ガーシー、またも綾野剛の暴露写真でネット歓喜「この写真見て笑っちゃう」
ガーシーが綾野剛のLINE公開でネット騒然「ショック」「すごいエンタメ」
完全にダマされた! 『ラヴィット!』あのちゃん“事故レベル”大暴走は『水ダウ』遠隔操作のしわざだった ネットも納得
「報ステ」で人気の元テレ朝アナが「ユネスコ」で活躍する近況…大使が紹介
【ACL】5失点の横浜キューウェル監督「衝撃的」「恐ろしい」審判批判の一部ワード通訳されず
【DeNA】三嶋一輝と石川達也2軍降格 今季最長の大熱戦も敗戦「守り切れなかった」三浦監督
久保建英所属のRソシエダード指揮官 来季メンバーについて「間違いなく違うものになると思う」
大宮DF鮫島彩ラストマッチ敗戦も笑顔で完全燃焼「やりきった」引退セレモニー敵味方関係なく涙
青森山田、八戸工大一破り決勝進出 “持ってる男”伊藤英司チームの期待に応えサヨナラ打/青森
【ACL】横浜MF喜田拓也主将「悔しさかみしめ、胸に刻み、前を向くしか…」敵地で5失点完敗
【ACL】横浜DF松原健「アジアの壁を知った」敵地5失点でアルアインに21季ぶり優勝を許す
【ACL】未明の日本騒然「枠内6で5失点って凄いな笑」横浜の惨敗に「退場」などトレンド入り
仙台育英、鈴木拓斗の3ランなどで昨秋王者・聖和学園を圧倒「下克上」精神で練習積み重ね/宮城