キャスター Research Memo(6):2024年8月期も引き続き増収増益を見込む
1. 2024年8月期の業績予想
2024年8月期の業績予想についてキャスター<9331>は、売上高を前期比13.7%増の4,750百万円、営業利益を111百万円(前期は2百万円の利益)、経常利益を同447.7%増の101百万円、当期純利益を同330.6%増の125百万円と引き続き増収増益を見込んでいる。
売上高は、前期同様、稼働社数とARPUの拡大が「WaaS事業」及び「その他事業」の伸びに寄与する。稼働社数は1,290社(前期比122社増)、ARPUは309千円(同10千円増)を見込んでいる。また、解約率は値上げによる影響が沈静化することで3.2%(前期は4.0%)に改善するとともに、MRRも3.9億円(前期は3.3億円)に底上げされる想定となっている。特に、事業セグメント間のシナジー(問い合わせの一元化やより最適なサービスへのシフトなど)を活用することで各KPIの向上・改善を図る方針である。
損益面では、引き続き海外事業等への先行費用が見込まれるものの、増収による収益の押し上げや、業務効率化及びコストコントロールの継続により営業増益を実現し、営業利益は2.4%に改善する想定である。
2. 弊社アナリストの見方
弊社でも、好調な外部要因(中小企業における人手不足問題など)や内部要因(各KPIの改善傾向や株式上場による認知度向上など)を勘案すれば、同社の業績予想の前提に無理はなく、十分に達成できる水準であると判断している。注目すべきは、1) 株式上場が顧客獲得などにどのような影響があるか(ブランディング効果など)、2) 株式上場に伴って調達した資金をどのように活用するか、3) 損益分岐点を超えた後の利益成長をどのように描けば良いか、4) 今後の先行費用のかけ方に対する考え方、5) 海外事業による業績貢献のタイミングやインパクト、6) M&Aを含む、セグメント拡大に向けた動き(特にコンサルティングやエンジニアリング領域)などである。特に1) 、5) 、6) については業績の変動要因となる可能性にも注意が必要である。上場後1年目ということもあり、これらの材料を丁寧にフォローしていくことが、今後の成長性や方向性を確認するうえでもポイントになると言えるだろう。
(執筆:フィスコ客員アナリスト 柴田郁夫)
<SI>
9月末退社テレ東28歳女子アナ、アンチから「へどが出るほど性格悪い」とつっこまれた理由告白
東国原英夫氏、出直し斎藤元彦知事に「本質理解してない。筋として、正当性どうなの?」ツッコミ
東国原英夫氏「石破推しとして本当によかった」新総裁誕生祝福も歓迎反対の両論でコメ欄白熱
神田正輝「旅サラダ」最終回、番組終了後はロケバスで局を後に
和田アキ子「世の中は盛り上がるのかと思ったけど…」自民党総裁選に「どこで心変わりしたのか」
株式市場の動揺とソフトランディングのシナリオ
ダイソーでそなえる備蓄食料・非常食8選 マルちゃん、マルコメ、日清など気になる賞味期限と生産地、実食体験を紹介
「高野砂丘」 県天然記念物指定を町辞退 町民ら撤回求め請願 埼玉
自由奔放発言のテレ東池谷実悠アナ、両親から心配されていた「基本的に娘を世に放つのが…」
FRBの利下げに備える市場
柏原崇(45)現在を調べてみた結果、相変わらずかっこよすぎた!
ダンプ松本(61)の現在が色々と崩壊、衝撃的なブログ内容も
四千頭身、テレビから消えた理由を明かすも批判殺到「人のせいにするな」
二階堂ふみが結婚!?お相手が衝撃的過ぎてネット民「マジか・・・」
東国原英夫氏、総選挙「下手すると支持率70%になる」人物を実名告白
「愛が生まれた日」藤谷美和子(56)の現在がヤバい!?徘徊生活を送っていた過去も明らかに。
ガーシーが綾野剛のLINE公開でネット騒然「ショック」「すごいエンタメ」
【ネタバレ?】史実で見るキングダムの今後の展開まとめ〜中華統一までの全体像
松本人志飲み会参加セクシー女優、さらなる誹謗中傷メッセージ公開「私は強くない…もう無理」
兵庫・斎藤知事「正直ずっと苦しかった」 進退は「だいぶ固まった」
柏原崇(45)現在を調べてみた結果、相変わらずかっこよすぎた!
ガーシーが綾野剛のLINE公開でネット騒然「ショック」「すごいエンタメ」
玉置浩二の妻、青田典子(53)の現在がとんでもない事になっていると話題に
「愛が生まれた日」藤谷美和子(56)の現在がヤバい!?徘徊生活を送っていた過去も明らかに。
四千頭身、テレビから消えた理由を明かすも批判殺到「人のせいにするな」
ヒロシ&キーボーの山田喜代子容疑者 万引きで逮捕
多部未華子(30)結婚の裏事情あまりにも恐ろしすぎると話題に!
【ネタバレ?】史実で見るキングダムの今後の展開まとめ〜中華統一までの全体像
二階堂ふみが結婚!?お相手が衝撃的過ぎてネット民「マジか・・・」
ダンプ松本(61)の現在が色々と崩壊、衝撃的なブログ内容も
9月末退社テレ東28歳女子アナ、アンチから「へどが出るほど性格悪い」とつっこまれた理由告白
テレ東28歳女子アナ同期同士が号泣!「モヤさま」MCめぐり「ムカつく」嫉妬むき出しも最後は
神田正輝「旅サラダ」最終回、番組終了後はロケバスで局を後に
和田アキ子「世の中は盛り上がるのかと思ったけど…」自民党総裁選に「どこで心変わりしたのか」
地震で仕事失い、やっと再就職 その矢先、襲った大雨 帰り待つ家族
【やよい軒】金芽米と食事券が当たるSNSキャンペーン開催(9/28-10/2)
【札幌】宮沢裕樹&スパチョークが離脱 ともに21日町田戦で負傷、今季中の復帰を目指す
西日本ではすでに真夏日・・・残暑続く 関東も前日より3℃前後高い 昼夜で寒暖差大
ハイヒール・モモコ、菅田将暉との初対面で“恐怖”「変な若者に絡まれたと思って…」
自由奔放発言のテレ東池谷実悠アナ、両親から心配されていた「基本的に娘を世に放つのが…」