NY債券：米長期債相場は強含み、5月利下げを完全に織り込む

*07:16JST NY債券：米長期債相場は強含み、5月利下げを完全に織り込む 12日の米国長期債相場はやや強含み。米労働省がこの日発表した昨年12月の生産者物価指数（PPI）は前月比－0.1％と、市場予想に反して下落したことから、債券利回りは低下。金融市場では3月利下げの確率が上昇し、5月利下げは完全に織り込まれた。主に2年債利回りが低下し、イールドカーブはスティープニング。30年債利回りは2年債利回りを上回った。

CMEのFedWatchツールによると、12日時点で3月開催のFOMC会合で、FF金利の誘導目標水準が5.00-5.25％以下となる確率は79％程度。5月開催のFOMC会合で、FF金利の誘導目標水準が4.75-5.00％以下となる確率は83％程度。10年債利回りは3.960％近辺で取引を開始し、一時4.005％近辺まで上昇した後、3.915％近辺まで反落し、取引終了時点にかけて3.943％近辺で推移した。

イールドカーブはスティープニング気配。2年－10年は-20.80bp近辺、2－30年は2.80bp近辺で引けた。2年債利回りは4.15％(前日比：-10bp)、10年債利回りは3.94％（前日比-3bp)、30年債利回りは、4.18％(前日比：0bp)で取引を終えた。

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