SI Research Memo(5):2023年2月期第2四半期累計業績は減収減益となるも、会社計画どおりの進捗
1. 2023年2月期第2四半期累計業績の概要
システムインテグレータ<3826>の2023年2月期第2四半期累計業績は、売上高で前年同期比11.7%減の2,174百万円、営業利益で同64.8%減の115百万円、経常利益で同64.2%減の117百万円、四半期純利益で同61.0%減の80百万円と減収減益となったが、おおむね期初計画どおりの進捗となった。
売上高は、主力のE-Commerce事業やERP事業の落ち込みにより減収となった。E-Commerce事業は顧客事由により前期に受注した大型案件の開発が中断したこと※、ERP事業については繁忙状況が続いているものの下期に納品時期が集中することが減収要因となっている。
※売上高で10億円超のリプレイス案件が顧客の事業戦略見直しによって中断となったが、今後再開される可能性も残っている。
売上総利益率は前年同期比2.1ポイント低下の33.7%となった。E-Commerce事業の受注減や新卒を含めた積極的な人材採用を進めたことにより、エンジニアの稼働率が前期の80%台から70%台に低下したことが主因だ。また、販管費は人件費や教育研修費の増加により、同11.3%増加した。2022年春の新卒採用は20人(前年は6人)と過去最多となり、第2四半期末の従業員数は前期末比27人増の246人となった。なお、同社はERP事業の旺盛な需要に対応すべく、開発体制の強化を目的に2022年5月に福岡支社を開設した。12人の体制でスタートし今後50人体制まで拡大し、開発生産力で20%(約6億円相当)増強することを目指している。
営業利益の増減要因の内訳を見ると、増益要因はObject Browser事業で4百万円、AI事業の受注増で26百万円、「収益認識に関する会計基準」等の適用に伴う影響で31百万円※となり、減益要因としてE-Commerce事業の大型案件中断によるマイナス影響86百万円及び稼働率低下で58百万円、ERP事業におけるエンジニアの育成・教育費用の増加77百万円及び人員増に伴う販管費増加で47百万円、新規事業への投資で6百万円となっている。
※主にERP事業で28百万円、E-Commerce事業で3百万円、その他事業で1百万円の増加要因、AI事業で3百万円、Ocject Browser事業で1百万円の減少要因となった。
(執筆:フィスコ客員アナリスト 佐藤 譲)
<SI>
松本人志をいじる 1時間51分ノンストップ漫才「2024年度版漫才 爆笑問題のツーショット」
パリオン・グループがBoomiのサービスを活用し、貴金属およびジュエリー事業でのレジリエンスと顧客体験を向上
山下美月は夏でも汗かかず「ライブをやっていた時も全神経を集中していたので。代謝悪いんです」
【プレミア12】侍ジャパンが逆転で無傷7連勝 スーパーラウンド唯一2勝無敗で決勝進出へ前進
【浦和】リードで再開、異例の「45分一本勝負」でドロー「あっという間。モヤモヤ感」GK西川
AKB48「大盛真歩」の1st写真集の表紙が解禁♡大胆な先行カットも公開♪
【プレミア12】牧秀悟満弾で「ターシャ」トレンド1位「侍ジャパン生き返ったからデス無い?」
【プレミア12】牧秀悟が豪快満塁弾で今大会初「デスターシャ」東京ドームも呼応して大合唱
ブルーノ・マーズとロゼ「アーパツアパツ♪」世界初パフォーマンス公開 MAMA AWARDS
【プレミア12】牧秀悟の劇弾を誰より喜ぶあの選手が話題「はしゃぎっぷり」「いちゃついてる」
ガーシーが綾野剛のLINE公開でネット騒然「ショック」「すごいエンタメ」
二階堂ふみが結婚!?お相手が衝撃的過ぎてネット民「マジか・・・」
クロちゃんを騙した「レイちゃま(小林レイミ)」の現在が別人すぎると話題に
俳優・火野正平さん死去 75歳 腰を骨折し体調崩す
斎藤元彦・前知事の再選確実 兵庫県知事選、失職から返り咲き
3刷目の重版決定!榎原依那のファースト写真集「Inaism」から、完全未公開カットをご紹介♡
小池里奈「超むっっっっっちむち」美バスト輝く黒ブラジャー近影に称賛「色気が増してる」
岡田将生が高畑充希との結婚発表
三浦瑠璃氏、斎藤元彦氏再選に「一番の敗者は当然、マスコミです」と私見
「スケスケ水着美尻」35歳女芸人のセミヌード写真展が大阪でも12月開催決定「本当に最後」
クロちゃんを騙した「レイちゃま(小林レイミ)」の現在が別人すぎると話題に
ガーシーが綾野剛のLINE公開でネット騒然「ショック」「すごいエンタメ」
二階堂ふみが結婚!?お相手が衝撃的過ぎてネット民「マジか・・・」
四千頭身、テレビから消えた理由を明かすも批判殺到「人のせいにするな」
ユーチューバーもこう氏、元彼女・成海瑠奈について赤裸々告白
父が再婚の丸山隆平(36)現在の家族関係がとんでもないことになっていたと話題に
3時のヒロイン福田麻貴(32)は元アイドルだった!昔の姿がかわいいとヲタク歓喜
たぬかな、「あのチビやろ?」迷惑系黒人YouTuberへの苦言が物議
多部未華子(30)結婚の裏事情あまりにも恐ろしすぎると話題に!
「愛が生まれた日」藤谷美和子(56)の現在がヤバい!?徘徊生活を送っていた過去も明らかに。
BTC、節目10万ドル手前での攻防、下値も限定的【フィスコ・暗号資産速報】
松本人志をいじる 1時間51分ノンストップ漫才「2024年度版漫才 爆笑問題のツーショット」
パリオン・グループがBoomiのサービスを活用し、貴金属およびジュエリー事業でのレジリエンスと顧客体験を向上
山下美月は夏でも汗かかず「ライブをやっていた時も全神経を集中していたので。代謝悪いんです」
【市場反応】米11月ミシガン大消費者信頼感指数確報値は予想下回る、長期期待インフレ率は上昇、ドル底堅く推移
【浦和】リードで再開、異例の「45分一本勝負」でドロー「あっという間。モヤモヤ感」GK西川
【プレミア12】侍ジャパンが逆転で無傷7連勝 スーパーラウンド唯一2勝無敗で決勝進出へ前進
AKB48「大盛真歩」の1st写真集の表紙が解禁♡大胆な先行カットも公開♪
【市場反応】米11月サービス業PMI速報値は予想外に上昇、ドル買い
【プレミア12】牧秀悟満弾で「ターシャ」トレンド1位「侍ジャパン生き返ったからデス無い?」