後場に注目すべき3つのポイント～半導体関連の懸念後退による買戻しか

*12:35JST 後場に注目すべき3つのポイント～半導体関連の懸念後退による買戻しか
10日の後場の取引では以下の3つのポイントに注目したい。

・日経平均大幅続伸、半導体関連の懸念後退による買戻しか
・ドル・円は小高い、米金利にらみ
・値上がり寄与トップはソフトバンクグループ <9984>、同2位が東京エレクトロン <8035>


■日経平均大幅続伸、半導体関連の懸念後退による買戻しか

日経平均は大幅続伸。1700.28円高の60475.78円（出来高概算13億387万株）で前場の取引を終えている。

前日9日の米国株式市場は大幅上昇。ダウ平均は1104.02ドル高の52389.75ドル、ナスダックは673.72ポイント高の25253.14で取引を終了した。トランプ大統領が週末のインタビューで交渉が継続する限り、対イラン攻撃を再開する可能性を否定したため原油価格が下落し、寄り付き後、上昇。対イラン和平合意期待に終日買われた。終盤にかけ、上げ幅を拡大した。ハイテク株比率の高いナスダックの上昇率は2.74％、フィラデルフィア半導体株指数（SOX指数）は6.85％に達した。原油安によるインフレ懸念の後退も株価の支援材料となった。

米株式市場の動向を横目に、10日の日経平均は596.78円高の59372.28円と続伸して取引を開始した。米国でナスダック総合指数や半導体株指数が大きく上昇したことから、東京市場でも半導体関連やAI関連銘柄に買いが先行した。ソフトバンクグループが日経平均を400円超押し上げるなど、値がさ株が指数の上昇を主導した。国内では9月の実質消費支出が前年同月比6.8％減と市場予想を下回り、9月の経常収支も市場予想を下回る黒字となった。ただ、株式市場では米国株高を好感する買いが優勢となり、日経平均は寄り付き後に上げ幅を拡大。6万円台を回復し、60475.78円で前場を終えた。

個別では、ソフトバンクグループ<9984>、東京エレクトロン<8035>、アドバンテスト<6857>、ファーストリテイリング<9983>、イビデン<4062>、TDK<6762>、キオクシアホールディングス<285A>、ファナック<6954>、信越化学工業<4063>、フジクラ<5803>、レーザーテック<6920>、豊田通商<8015>、京セラ<6971>などの銘柄が上昇。

一方、キッコーマン<2801>、味の素<2802>、ベイカレント<6532>、オリックス<8591>、トヨタ自動車<7203>、良品計画<7453>、バンダイナムコホールディングス<7832>、テルモ<4543>、第一三共<4568>、野村総合研究所<4307>、ニトリホールディングス<9843>、セコム<9735>、オリエンタルランド<4661>などの銘柄が下落。

業種別では、非鉄金属、銀行業、電気機器などが上昇した一方で、その他金融業、食料品、陸運業などが下落した。

後場の日経平均株価は、前場に回復した6万円台を維持できるかが焦点となる。9日の米国市場ではナスダック総合指数や半導体株指数が大きく上昇し、10日の東京市場でもAI・半導体関連銘柄が上昇を主導した。一方、日経平均は前日に1300円を超えて上昇した後、10日前場も1700.28円高となり、短期的な値幅拡大を踏まえた利益確定売りの動向も注視される。国内では14時に10月の景気ウォッチャー調査が公表される予定で、消費関連の景況感が確認材料となる。また、10日に実施される30年国債入札の結果や国内長期金利の動向も金融株などの値動きに影響する材料となる。ソフトバンクグループやフジクラなどの決算発表が予定され、決算内容への関心も強い。米国では今夜、消費者物価指数の発表が予定されており、米金利と為替の変動を見据えながら、主力株を中心に売買が交錯する展開が意識されよう。


■ドル・円は小高い、米金利にらみ

9日午前の東京市場でドル・円は小高く推移し、157円90銭から158円12銭まで値を上げた。米10年債利回りは小幅に上昇し、ややドル買いに振れやすい展開。一方、原油相場は前日から軟調地合いドルの下押し圧力となり、主要通貨は対ドルで伸び悩んでいる。

ここまでの取引レンジは、ドル・円は157円90銭から158円12銭、ユ-ロ・円は177円20銭から177円42銭、ユ-ロ・ドルは1.1216ドルから1.1226ドル。


■後場のチェック銘柄

・ユニチカ<3103>、ショーケース<3909>など、6銘柄がストップ高

※一時ストップ高（気配値）を含みます

・値上がり寄与トップはソフトバンクグループ <9984>、同2位が東京エレクトロン <8035>


■経済指標・要人発言

【経済指標】
・日・家計支出(9月)：前年比?6.8％、予想-3.0％、前回-3.1％
・日・国際収支(経常収支)(9月)2兆3723億円、予想3兆3544億円、前回4兆620億円→3兆9931億円

【要人発言】
・片山財務相
「金融政策の手法、全て日銀が決定されるべき」
「ETF売却、政府による日銀の納付見込みが金融政策判断に影響を与えることない」
・コンウェイ・NZ準備銀行（RBNZ）チーフエコノミスト
「コストショックがより広範なインフレ圧力に発展することがリスク」
「国内市場に依然として弱さ」
「労働市場には明らかな過剰供給が存在」
・日銀金融政策決定会合・10月開催分（主な意見）
「次の利上げは過度に慎重にならず、可能な時に実施した方が良い」
「金融環境は依然緩和的、現状は中立金利への到達ペース速める新たな局面」
「基調物価2％、政策金利を早期に中立水準へ持っていく必要」
「緩和度合いの調整、悠々として急ぐことが求められる」（利上げ主張の委員）
「機動対応できる中立金利の水準に早い段階で政策金利を導くレジーム転換必要」
「ETF処分指針はこれまでの実績踏まえての提案、適切に判断を」（政府出席者）
「政策金利を慌てて中立金利に引き上げなくても、基調物価は先行き2％に定着」


＜国内＞
特になし

＜海外＞
・中・貿易収支(10月) 予想1269.5億ドル 前回1335.3億ドル
・米・ウォラー連邦準備制度理事会(FRB)理事が基調講演・質疑応答に参加
・米・フィラデルフィア連銀総裁が経済見通しについて講演





＜CS＞